80% БГ Банка продали всего за $9,6 млн
Выход грузинских собственников связывают с неудовлетворительными финансовыми результатами БГ Банка
Владелец БГ Банка Bank of Georgia продал 80% своей украинской "дочки" группе физических лиц за 0,82 капитала, выручив $9,6 млн. В результате сделки грузинский акционер потерял $72 млн. Эксперты связывают такое решение с неудовлетворительными финансовыми результатами БГ Банка и сложностями работы на украинском рынке во время кризиса.
В пятницу в ИК BG Capital сообщили, что Bank of Georgia, владевший 99,395% украинского БГ Банка, продал 80% его акций группе частных лиц, имена которых не разглашаются. Грузинский акционер оставил за собой контроль над 19,4%. Общая стоимость сделки, с учетом услуг аффилированной инвесткомпании BG Capital, составила $9,6 млн, из них $5 млн грузинские акционеры уже получили, а $4,6 млн будут уплачены в течение 2011 года. Таким образом, Bank of Georgia, купивший БГ Банк в 2007 году за $81,7 млн, вышел из украинского актива с потерями почти в $72 млн.
Исполнительный директор Bank of Georgia Ираклий Гилаури заявил, что продажа убыточного актива позволила избежать дополнительных инвестиций. В BG Capital сообщили, что решение Bank of Georgia минимизировать присутствие в Украине обусловлено его стратегией развития. "Новый менеджмент выбрал стратегию фокусировки на домашнем рынке. Акционеры оставили себе долю 19,4%, которая достаточна для того, чтобы иметь представительство в Украине, заниматься торговым финансированием, и не собираются ее продавать,– сообщил Ъ генеральный директор BG Capital Ник Пиацца.– Новыми собственниками стали украинские физические лица, у них есть опыт работы в банковском бизнесе. А 0,6% владеют старые акционеры, которые были еще до появления Bank of Georgia".
За время работы под контролем Bank of Georgia украинская "дочка" опустилась в рейтинге по объему активов с 56-го на 73-е место (на 1 января – 1,4 млрд грн). Новые покупатели оценили банк в 0,82 капитала, который, по данным BG Capital на 31 января, составлял $14,6 млн. Следовательно, перед продажей произошло его уменьшение, так как на начало года собственный капитал составлял 292,6 млн грн ($36,5 млн).
Bank of Georgia зашел в Украину в 2006 году, купив 10% БГ Банка (ранее – Универсальный банк развития и партнерства). В 2007 году довел свою долю до 98,76%, заплатив бывшему владельцу учреждения Владимиру Романенко $81,7 млн.
Эксперты отмечают, что средняя цена покупки банка без особых проблем в Украине составляет около 1 капитала. А выход грузинских собственников они связывают с неудовлетворительными финансовыми результатами БГ Банка. В 2010 году кредитному учреждению удалось выйти на прибыль 361 тыс. грн, тогда как в 2009 году его убыток составлял 20 млн грн. "У них были намерения выйти – наверное, они не видели перспектив развития в Украине. Результат работы не совпадал с ожиданиями. Возможно, были какие-то убытки или переоценка, поэтому был сокращен капитал",– считает аналитик ИК Concorde Capital Никита Михайличенко. При этом эксперты отмечают, что грузинские инвесторы пришли в страну на пике популярности украинских банков, но в марте 2009 года глава наблюдательного совета Bank of Georgia Николай Енукидзе заявил о пересмотре планов развития банка.
Это не первый случай выхода иностранных собственников из украинского банковского бизнеса с убытком. В январе нидерландская группа Kardan продала ВиЭйБи Банк группе инвесторов за 53 млн евро, получив убыток 30 млн евро, без учета потерь "дочки" почти на 1 млрд грн, списанных с капитала (см. Ъ от 28 января 2011 года). "Каждый инвестор рассчитывает для себя, насколько его инвестиции смогут окупиться. Наверное, бизнес был не настолько прибыльным и доходным, как ожидали акционеры, поэтому, когда появился удобный и выгодный вариант, они решили выйти. Небольшие банки интересны для инвесторов, так как могут быть неплохими по качеству и по цене",– говорит председатель правления банка "Хрещатик" Дмитрий Гриджук.
Вчера стало известно о завершении сделки по приобретению «Хоум Кредит Банк» (Украина) между Platinum Bank и Home Credit BV
Вчера стало известно о завершении сделки по приобретению «Хоум Кредит Банк» (Украина) между Platinum Bank и Home Credit BV. Platinum Bank и его холдинговая компания приобрели 100% Home Credit Bank Украина
Грегу Краснову есть чему радоваться — эксперты оценивают сделку по покупке Хоум Кредит Украина как весьма выгодную и перспективную
«78,57% уставного капитала ПАО «Хоум Кредит Банк» (Украина) принадлежит холдингу Platinum и 21,43% — Platinum Bank»,— прокомментировал «і» сделку генеральный директор Platinum Bank Грег Краснов.
После завершения интеграции сеть отделений Home Credit Bank Украина войдет в состав уже существующей сеть отделений Platinum Bank. Соответственно — все отделения пройдут процесс ребрендинга.
Что же касается бренда «Хоум Кредит Банк», то он покинет украинский рынок. Отныне Home Credit сосредоточит свою деятельность на развивающихся рынках Центральной и Восточной Европы, СНГ, Азии. Первая в этом году сделка M&A на финрынке полностью укладывается в озвученную еще в начале года самими банкирами тенденцию: те из средних и мелких игроков, кто хочет выжить — будут вынуждены продаваться. Причем далеко не всегда с существенной выгодой для себя.
Действительно, опрошенные «і» эксперты сходятся во мнении, что «Хоум Кредит Банк» вряд ли был продан за большие деньги, и решающим фактором для покупателя как раз и стала невысокая цена. «Размер мультипликатора, возможно, не превысил значения 1,1 капитала. Судя по тому, что на 1 октября 2010 г. капитал банка составлял около 347 млн. грн., несложно подсчитать сумму сделки»,— прикидывает аналитик компании BG Capital Виталий Ваврищук.
В качестве главного аргумента низкой цены аналитик называет высокую долю проблемных кредитов в активах проданного финучреждения. «По данным НБУ, размер резервов под «плохие» кредиты «Хоум Кредит Банка» составляет 22% от общего кредитного портфеля. Но вряд ли этого достаточно для перекрытия убытков банка»,— уверен аналитик.
По мнению президента Украинского аналитического центра Александра Охрименко, мультипликатор при покупке мог быть и меньше 1. При этом качество активов, по его мнению, для покупателя могло не иметь особого значения, ведь главное для Platinum Bank — это дешевая сеть банковских отделений.
«Розничная сеть — основная цель Platinum Bank. Для розничного банка принципиально дешево брать готовых клиентов, а проблема «плохих» активов рано или поздно решится»,— уверен эксперт, добавляя, что уровень «проблемки» «Хоум Кредит Банка» не критичен для украинского рынка.
Данная сделка является однозначно полезной для Platinum Bank. Эксперты оценивают эту покупку как хорошую стартовую площадку для развития розничного бизнеса, исходя из внушительной клиентской базы и сети отделений «Хоум Кредит Банка». Так, по словам аналитика инвестиционной компании Dragon Capital Ольги Сливинской, по состоянию на октябрь 2010 г. депозитная база «Хоум Кредит» была почти втрое больше, чем у Platinum — $102 млрд. против $35 млрд. Да и уровень резервирования под «плохие» кредиты у первого не намного хуже, чем у второго — 22% против 14,2%.
Присоединяется к коллегам и старший аналитик Международного центра перспективных исследований Александр Жолудь, по словам которого «Хоум Кредит Банк» в своей деятельности использовал технологии, максимально уменьшающие долю проблемных кредитов. «Да и вряд ли бы руководство Platinum Bank взяло на себя неоправданную обузу»,— резюмирует аналитик.
Впрочем, опрошенные «і» эксперты сходятся во мнении, что перед акционерами «Хоум Кредит Банка» вряд ли стоял вопрос жизни и смерти, а потому решение о продаже было вполне добровольным. Они просто решили уйти с украинского рынка. По мнению Виталия Ваврищука, акционеры «Хоум Кредит» просто не понимают украинский рынок и считают его довольно рискованным, даже если бы финучреждение могло выйти на прибыльную деятельность в ближайшие год-два. «Выгоды от украинского рынка несопоставимы с экономическими и политическими рисками в Украине. Поэтому это было принципиальное решение о выходе с рынка»,— считает аналитик.
Покупка «Хоум Кредит Банка» — первая ласточка на рынке слияний и поглощений в 2011 г. На очереди — как минимум еще три-четыре сделки. При этом, утверждает Ольга Сливинская, в покупках-продажах будут замечены банки из всех четырех групп по классификации НБУ. На очереди — Укрсоц и УниКредит, ПУМБ и Донгорбанк. «Не исключены также покупки новых активов и Platinum Bank»,— добавляет Охрименко.
Напомним, Platinum Bank — специализированный розничный банк. На 01.12. 2010 г. консолидированные активы Platinum Bank составили 1,7 млрд. грн. Основными акционерами Platinum Bank являются международные инвестиционные фонды Horizon Capital, East Capital и Международная финансовая корпорация (IFC), компания Всемирного банка.
Home Credit Group является одним из лидеров рынка потребительского кредитования в Центральной и Восточной Европе, а также в Азии с более чем 15 600 сотрудников, обслуживающих 4.6 млн. активных клиентов Home Credit (на 30 июня 2010 г.).Согласно данным Нацбанка Украины, на 1 октября 2010 г. по размеру общих активов Platinum Bank занимал 75-е место (1,291 млрд. грн.), а «Хоум Кредит Банк» — 81-е место (1,171 млрд. грн.) среди 176 украинских банков.
Грегу Краснову есть чему радоваться — эксперты оценивают сделку по покупке Хоум Кредит Украина как весьма выгодную и перспективную
«78,57% уставного капитала ПАО «Хоум Кредит Банк» (Украина) принадлежит холдингу Platinum и 21,43% — Platinum Bank»,— прокомментировал «і» сделку генеральный директор Platinum Bank Грег Краснов.
После завершения интеграции сеть отделений Home Credit Bank Украина войдет в состав уже существующей сеть отделений Platinum Bank. Соответственно — все отделения пройдут процесс ребрендинга.
Что же касается бренда «Хоум Кредит Банк», то он покинет украинский рынок. Отныне Home Credit сосредоточит свою деятельность на развивающихся рынках Центральной и Восточной Европы, СНГ, Азии. Первая в этом году сделка M&A на финрынке полностью укладывается в озвученную еще в начале года самими банкирами тенденцию: те из средних и мелких игроков, кто хочет выжить — будут вынуждены продаваться. Причем далеко не всегда с существенной выгодой для себя.
Действительно, опрошенные «і» эксперты сходятся во мнении, что «Хоум Кредит Банк» вряд ли был продан за большие деньги, и решающим фактором для покупателя как раз и стала невысокая цена. «Размер мультипликатора, возможно, не превысил значения 1,1 капитала. Судя по тому, что на 1 октября 2010 г. капитал банка составлял около 347 млн. грн., несложно подсчитать сумму сделки»,— прикидывает аналитик компании BG Capital Виталий Ваврищук.
В качестве главного аргумента низкой цены аналитик называет высокую долю проблемных кредитов в активах проданного финучреждения. «По данным НБУ, размер резервов под «плохие» кредиты «Хоум Кредит Банка» составляет 22% от общего кредитного портфеля. Но вряд ли этого достаточно для перекрытия убытков банка»,— уверен аналитик.
По мнению президента Украинского аналитического центра Александра Охрименко, мультипликатор при покупке мог быть и меньше 1. При этом качество активов, по его мнению, для покупателя могло не иметь особого значения, ведь главное для Platinum Bank — это дешевая сеть банковских отделений.
«Розничная сеть — основная цель Platinum Bank. Для розничного банка принципиально дешево брать готовых клиентов, а проблема «плохих» активов рано или поздно решится»,— уверен эксперт, добавляя, что уровень «проблемки» «Хоум Кредит Банка» не критичен для украинского рынка.
Данная сделка является однозначно полезной для Platinum Bank. Эксперты оценивают эту покупку как хорошую стартовую площадку для развития розничного бизнеса, исходя из внушительной клиентской базы и сети отделений «Хоум Кредит Банка». Так, по словам аналитика инвестиционной компании Dragon Capital Ольги Сливинской, по состоянию на октябрь 2010 г. депозитная база «Хоум Кредит» была почти втрое больше, чем у Platinum — $102 млрд. против $35 млрд. Да и уровень резервирования под «плохие» кредиты у первого не намного хуже, чем у второго — 22% против 14,2%.
Присоединяется к коллегам и старший аналитик Международного центра перспективных исследований Александр Жолудь, по словам которого «Хоум Кредит Банк» в своей деятельности использовал технологии, максимально уменьшающие долю проблемных кредитов. «Да и вряд ли бы руководство Platinum Bank взяло на себя неоправданную обузу»,— резюмирует аналитик.
Впрочем, опрошенные «і» эксперты сходятся во мнении, что перед акционерами «Хоум Кредит Банка» вряд ли стоял вопрос жизни и смерти, а потому решение о продаже было вполне добровольным. Они просто решили уйти с украинского рынка. По мнению Виталия Ваврищука, акционеры «Хоум Кредит» просто не понимают украинский рынок и считают его довольно рискованным, даже если бы финучреждение могло выйти на прибыльную деятельность в ближайшие год-два. «Выгоды от украинского рынка несопоставимы с экономическими и политическими рисками в Украине. Поэтому это было принципиальное решение о выходе с рынка»,— считает аналитик.
Покупка «Хоум Кредит Банка» — первая ласточка на рынке слияний и поглощений в 2011 г. На очереди — как минимум еще три-четыре сделки. При этом, утверждает Ольга Сливинская, в покупках-продажах будут замечены банки из всех четырех групп по классификации НБУ. На очереди — Укрсоц и УниКредит, ПУМБ и Донгорбанк. «Не исключены также покупки новых активов и Platinum Bank»,— добавляет Охрименко.
Напомним, Platinum Bank — специализированный розничный банк. На 01.12. 2010 г. консолидированные активы Platinum Bank составили 1,7 млрд. грн. Основными акционерами Platinum Bank являются международные инвестиционные фонды Horizon Capital, East Capital и Международная финансовая корпорация (IFC), компания Всемирного банка.
Home Credit Group является одним из лидеров рынка потребительского кредитования в Центральной и Восточной Европе, а также в Азии с более чем 15 600 сотрудников, обслуживающих 4.6 млн. активных клиентов Home Credit (на 30 июня 2010 г.).Согласно данным Нацбанка Украины, на 1 октября 2010 г. по размеру общих активов Platinum Bank занимал 75-е место (1,291 млрд. грн.), а «Хоум Кредит Банк» — 81-е место (1,171 млрд. грн.) среди 176 украинских банков.
Сын Януковича выкупил 100% акций "Всеукраинского банка развития" у Арбузовых
Старший сын президента Украины Александр Янукович станет прямым владельцем 100% акций ПАО "Всеукраинский банк развития". Эту информацию подтвердил информированный источник в банке.
27 января в системе раскрытия информации ГКЦБФР появилась информация о том, что пакет акций ООО "Донснабтара", которое было владельцем более чем 10% акций ПАО "ВБР", уменьшился с 110 тысяч простых именных акций (100% уставного капитала) до ноля.
Как сообщил источник, Янукович до этого был опосредованным владельцем банка, то есть владельцем предприятия (ООО "Донснабтара"), которое было официальным учредителем "ВБР". "Теперь он просто станет прямым владельцем финучреждения. Сейчас в ГКЦБФР заканчивается соответствующая процедура", - отметил источник.
ПАО "Всеукраинский банк развития" было зарегистрировано в НБУ в 2009 году. До 1 октября 2010 года единственным акционером банка было ООО "Донснабтара", основным собственником которой является сын президента Украины Александр Янукович. Председатель правления банка - мать главы Нацбанка Украины Сергея Арбузова - Валентина Арбузова.
Ранее сообщалось, что сын президента Украины Александр Янукович, до недавнего времени контролировавший 90% "Всеукраинского банка развития" (ВБР, Киев) через ООО "Донснабтара" (Донецк), намерен напрямую стать владельцем 100% акций этого банка. Согласно сообщению самого Януковича в прессе, 16 декабря 2010 года он уже получил разрешение Антимонопольного комитета Украины на покупку свыше 50% акций банка.
По данным НБУ, к началу октября-2010 по размеру общих активов ВБР занимал 138-е место (349 млн грн) среди 176-ти действующих.
Согласно вступившему в силу в конце апреля 2009 года закону "Об акционерных обществах", инвестор, желающий приобрести свыше 10% акций или увеличить свой пакет акций, уже превышающий этот порог, обязан минимум за 30 дней предварительно уведомить об этом эмитента и обнародовать соответствующее намерение в прессе.
В случае покупки свыше 50% акций покупатель должен сделать публичную безотзывную оферту другим акционерам по выкупу у них оставшихся акций.
27 января в системе раскрытия информации ГКЦБФР появилась информация о том, что пакет акций ООО "Донснабтара", которое было владельцем более чем 10% акций ПАО "ВБР", уменьшился с 110 тысяч простых именных акций (100% уставного капитала) до ноля.
Как сообщил источник, Янукович до этого был опосредованным владельцем банка, то есть владельцем предприятия (ООО "Донснабтара"), которое было официальным учредителем "ВБР". "Теперь он просто станет прямым владельцем финучреждения. Сейчас в ГКЦБФР заканчивается соответствующая процедура", - отметил источник.
ПАО "Всеукраинский банк развития" было зарегистрировано в НБУ в 2009 году. До 1 октября 2010 года единственным акционером банка было ООО "Донснабтара", основным собственником которой является сын президента Украины Александр Янукович. Председатель правления банка - мать главы Нацбанка Украины Сергея Арбузова - Валентина Арбузова.
Ранее сообщалось, что сын президента Украины Александр Янукович, до недавнего времени контролировавший 90% "Всеукраинского банка развития" (ВБР, Киев) через ООО "Донснабтара" (Донецк), намерен напрямую стать владельцем 100% акций этого банка. Согласно сообщению самого Януковича в прессе, 16 декабря 2010 года он уже получил разрешение Антимонопольного комитета Украины на покупку свыше 50% акций банка.
По данным НБУ, к началу октября-2010 по размеру общих активов ВБР занимал 138-е место (349 млн грн) среди 176-ти действующих.
Согласно вступившему в силу в конце апреля 2009 года закону "Об акционерных обществах", инвестор, желающий приобрести свыше 10% акций или увеличить свой пакет акций, уже превышающий этот порог, обязан минимум за 30 дней предварительно уведомить об этом эмитента и обнародовать соответствующее намерение в прессе.
В случае покупки свыше 50% акций покупатель должен сделать публичную безотзывную оферту другим акционерам по выкупу у них оставшихся акций.
Подписаться на:
Сообщения (Atom)
